class: center, middle, inverse, title-slide # 网络借贷与股权众筹 ### 吴燕丰 ### 江西财大金融学院 ### 2021/04/09 --- ### 网络借贷 P2P Lending: Peer-to-Peer Lending [P2P网贷概念](http://www.yyschools.com/courses/Fintech_Intro/chapter02/chapter02.html#3) - 2006年宜信在中国大陆成立，是中国大陆最早开展网络借贷的公司。 - 2013年，香港WeLab成立，与中国大陆借贷平台“我来贷”为同一集团，由红杉资本和李嘉诚的TOM集团支持。 - 2015年时，中国大陆网络借贷平台数达到高峰，估计有3500家。 + 同年12月，e租宝因涉嫌非法集资被取缔，案值超过500亿。 + 12月28日，《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法（征求意见稿）》由国务院法制办正式对外发布，征求公众意见。 - 2016年上海快鹿集团案 - 2017年南京钱旺集团案 - 截至2020年3月31日，中国大陆实际在经营的网贷机构仅剩139家 - 2021年1月15日，在国务院新闻办公室的新闻发布会上，中国人民银行副行长陈雨露表示：为防范金融风险，已将P2P平台已全部“清零”。 --- ### 网络借贷 [《商业银行互联网贷款管理暂行办法》](http://www.gov.cn/gongbao/content/2020/content_5541497.htm) |章节|标题| |----|----| |第一章|　总　　则| |第二章|　风险管理体系| |第三章|　风险数据和风险模型管理| |第四章|　信息科技风险管理| |第五章|　贷款合作管理| |第六章|　监督管理| |第七章|　附　　则| --- ### 网络借贷 “缺钱花不用急、手机号就能借款、万元日息低至一瓶水、还不上可分期……” “你还在用黑网贷吗？选择正规大平台，日利率低至0.027%起，还不上还可以分期。” .footnote[ [贷时心动，还款傻眼（一些网络贷款猫腻多！） 2020-12-19 14:24:46 来源： 新华网](http://www.xinhuanet.com/2020-12/19/c_1126881557.htm) ] --- ### 案例 今年4月，着急用钱的小明在社交平台上刷到了一则广告。心动之下，他打开了广告上的链接，成功借款6000元，没想到还钱时却傻了眼：“每个月还597.5元，12个月共还7170元，年利率接近20%，比广告中宣传的利率多了近一倍。” 为了堵窟窿，小明开始“以贷养贷”。直到贷款逾期，催收电话频频骚扰，“爆通讯录”的威胁犹如一柄悬在他头上的剑，他才不得不向家里坦白，在家人的帮助下还清了贷款。 成功“上岸”的小明终于卸下了心里的石头，并在社交平台上劝导人们不要“以贷养贷”。但令他担忧的是，一边是有人在高额利息、催收威胁中挣扎，另一边，打着“轻松易得”的旗号拉他进入网贷漩涡的广告，依旧大行其道。 .footnote[ [2020-12-19 14:24:46 来源： 新华网](http://www.xinhuanet.com/2020-12/19/c_1126881557.htm) ] --- ### 套路 记者在某贷款平台的广告中看到30天免息的推广，但查询详细条款后发现，所谓30天免息，是指借款12期，按期正常还款，最后一期才能使用“免息券”，提前还款、逾期等均不可使用，且最多免息56元。 　25岁的张琳（化名）告诉记者，11月中旬，她通过某贷款平台借款12100元周转，一周后，想要提前还款的她发现需要还完12期的全部利息，共计还款14582.92元。“广告中打着30天免息的旗号，怎么提前还款还要收12个月的利息呢？” 还有部分网络贷款平台通过低利息吸引客户贷款后，再通过收取高额“服务费”的方式提高还款金额。网友“程文君myway”称：“在某分期上借了10000元，分12期还，每月还款金额1004.33元，但没想到除了利息，每个月还有129元的服务费，一年下来，还款总金额13599.96元，年利率达到35%！” “程文君myway”称：“因为工作原因，资金链断了导致贷款逾期，我没说不还，但平台爆我通讯录，现在身边朋友、客户都知道了这个事。” [网络小额贷款业务管理暂行办法（征求意见稿）](http://www.gov.cn/xinwen/2020-11/03/content_5556884.htm) [“95后”年轻人如何走上网络借贷路](https://finance.sina.com.cn/tech/2021-03-14/doc-ikkntiam0887582.shtml) ---  ---  --- class: middle, center <iframe width="600" height="550" src="https://xbeibeix.com/api/bilibili/biliplayer/?url=https://www.bilibili.com/s/video/BV1Gf4y1e7EW"> </iframe> [京东金融“诱导网贷”广告背后：下沉争三四线用户，金条借款年化利率高至36% ](https://www.sohu.com/a/438651326_100001551) --- ### 网络借贷 网络借贷风险专项整治工作领导小组：警惕各类违法违规互联网金融活动死灰复燃。（2021-04-27 09:56:56 来源： 中国证券报） http://www.xinhuanet.com/fortune/2021-04/27/c_1127380795.htm 会议要求，要认真总结P2P网络借贷发展蔓延的深刻教训，高度警惕各类违法违规互联网金融活动死灰复燃，持之以恒做好网贷存量风险处置工作，坚决维护人民群众合法财产利益。 3210家网贷机构存量业务已清零 --- ### 金融科技与“恶”金融？ 好的工具，应该应用在好的业务上。 中银研究：[P2P“爆雷潮”出现的原因、影响及相关建议](http://pdf.dfcfw.com/pdf/H3_AP201808271183192009_1.pdf) --- class: middle, center ### 空页 --- ### 股权众筹 股权众筹：募集人通过平台集合众多个人投资者小额投资，以支持其创业经营或其他社会事业的新型融资模式。 公司出让一定比例的股份，面向普通投资者，投资者通过出资入股公司，获得未来收益。这种基于互联网渠道而进行融资的模式，被称作股权众筹。 [众筹](http://www.yyschools.com/courses/Fintech_Intro/chapter02/chapter02.html#12) .footnote[ https://wiki.mbalib.com/wiki/%E8%82%A1%E6%9D%83%E4%BC%97%E7%AD%B9 ] --- ### 股权众筹 参与主体： - 筹资人 - 出资人 - 众筹平台 - 托管人 --- ### 股权众筹分类 - 无担保的股权众筹 - 有担保的股权众筹 --- ### 股权众筹的模式 - 凭证式众筹 - 会籍式众筹 - 天使式众筹